Según el Instituto de Investigación de Evaluación del Mercado Inmobiliario de Vietnam (VARS IRE), para la generación joven, el viaje en busca de un lugar para vivir suele pasar por muchas etapas diferentes. En los primeros años de su carrera, cuando los ingresos son inestables, la demanda de movilidad es alta y los recursos financieros son limitados, alquilar una casa es una opción adecuada para ayudar a optimizar los costos, mantener la flexibilidad y crear condiciones para la acumulación de recursos iniciales.
A largo plazo, el plan de compra de vivienda no solo depende de la capacidad de ahorro, sino que también se ve afectado por la tasa de fluctuación de los activos objetivo.
Los datos de investigación de VARS recopilados del informe del Departamento de Estadística muestran que, en los últimos 10 años, la inflación en Vietnam se ha mantenido en promedio alrededor del 3%/año. Mientras tanto, la tasa de interés promedio de los depósitos a plazo de 12 meses fluctúa alrededor del 5,5-6,5%/año, lo que ayuda a que la fuente de depósitos siga teniendo potencial de crecimiento.
Sin embargo, si se compara con los precios de la vivienda, la brecha se vuelve más clara. Los precios de los bienes raíces en algunas grandes ciudades registraron un crecimiento compuesto de alrededor del 12%/año en el mismo período.
Esto significa que una cantidad de dinero acumulado aún puede aumentar, pero la tasa de aumento puede no seguir el ritmo de crecimiento de los activos a los que apunta el comprador.
Por lo tanto, para las personas que ya tienen una base financiera adecuada, elegir el momento para poseer una casa también está relacionado con el factor de costo de oportunidad. Poseer pronto un activo adecuado puede ayudar a convertir una parte de los costos de vivienda en el proceso de formación de capital propio en el futuro.
VARS IRE cree que, en el contexto actual, los recursos familiares se están convirtiendo en un factor de apoyo significativo para el acceso a la vivienda de muchos jóvenes. En las grandes ciudades, es cada vez más común que los padres apoyen una parte del capital inicial para que sus hijos construyan viviendas. Este apoyo puede ayudar a los jóvenes a acortar el tiempo de acumulación, reducir la presión de pedir préstamos y ampliar la capacidad de elegir productos que mejor se adapten a las necesidades reales.
Además de los recursos familiares, el mercado también está experimentando muchas soluciones para apoyar a los compradores de guarderías, como políticas de pago a largo plazo, división del flujo de efectivo según el progreso, tasas de interés preferenciales, paquetes de préstamos de crédito específicamente para jóvenes en el período inicial o programas de cooperación financiera entre inversores y bancos. Estas soluciones contribuyen a reducir la presión del capital inicial y crear más oportunidades de acceso a la vivienda para grupos de clientes con ingresos estables.
Sin embargo, la capacidad de poseer una vivienda sostenible todavía depende de muchos factores, entre los cuales el más importante es la capacidad de mantener el flujo de efectivo, el nivel de préstamo adecuado y la calidad del activo elegido. Tener recursos de apoyo adicionales ayuda a acortar el proceso de acceso, pero no reemplaza por completo el problema del equilibrio financiero a largo plazo.
Poseer una casa pronto puede brindar una cierta ventaja de tiempo en el proceso de acumulación de activos. Un mercado de vivienda sostenible necesita resolver ambas necesidades: alquilar una casa en la etapa inicial para optimizar los recursos y poseer una casa cuando las condiciones financieras sean adecuadas. Cuando los ingresos son estables, las necesidades de vivienda son claras y la capacidad financiera responde, la propiedad de una casa puede convertirse en un paso importante en el proceso de construcción de activos a largo plazo.
